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Où investir 10 000 $ dès maintenant


Ce qui constitue beaucoup d’argent est relatif. Investir 10 000 $ semble différent en fonction de facteurs tels que votre revenu annuel et la taille de votre portefeuille d’actions. Par conséquent, cet article ne sera pas un plan de match unique ou quelque chose qui parle à votre situation particulière. Cela dit, il existe des principes d’investissement solides et généraux qui peuvent guider un investissement de 10 000 $, peu importe qui vous êtes.

Voyons comment utiliser 10 000 $ pour poursuivre votre parcours d’investissement. Pour avoir un aperçu, je pense que les investisseurs devraient constituer des réserves de liquidités, investir dans des sociétés performantes et créer de petites positions dans des entreprises prometteuses qui ont encore beaucoup à prouver.

Un ordinateur affiche des infographies pendant qu'une personne prend des notes sur papier.

Source de l’image : Getty Images.

Ne négligez pas la détention d’espèces

Commençons cette discussion avec deux points de données sur le marché boursier : un général et un courant. Premièrement, le marché boursier chute régulièrement et fortement. Au cours de la dernière décennie – l’une des meilleures décennies jamais enregistrées pour les investisseurs – il y a eu cinq reculs de 10 % ou plus. Et pendant ces baisses, les actions de nombreuses entreprises de qualité ont chuté bien plus que la moyenne du marché de 10 %.

^ Graphique SPX

^Données SPX par YCharts

Deuxièmement, à l’heure actuelle, les actions sont quantifiables chères en général. En examinant des mesures d’évaluation telles que le ratio cours/bénéfice et le ratio cours/ventes, la moyenne du S&P 500 est la plus élevée depuis plus d’une décennie. Certes, les valorisations montent en flèche lorsque les bénéfices et les ventes baissent. Et au cours de la dernière année, ceux-ci sont temporairement en baisse en raison de la pandémie de COVID-19. Mais les valorisations restent néanmoins chères. Cela ne veut pas dire qu’un crash est imminent. Mais je ne serais pas surpris si les actions reculaient de 10 % ou plus bientôt, comme elles l’ont fait à plusieurs reprises dans le passé.

Graphique du ratio cours/bénéfices S&P 500

Données du ratio P/E S&P 500 par YCharts

“Antifragile” est un terme inventé par le mathématicien et auteur Nicholas Nassim Taleb, et cela signifie quelque chose qui ne rompt pas avec les problèmes – en revanche, il devient plus fort. En gardant des liquidités de côté, vous placez votre portefeuille dans une position antifragile car vous pourrez profiter du chaos du marché en achetant des actions de qualité à des prix d’aubaine.

Il n’y a pas de chiffre magique pour savoir combien d’argent vous devriez avoir en main. Mais avoir 10 à 20 % de votre portefeuille en espèces vous placera dans une position enviable lorsque l’opportunité se présentera. Par conséquent, si vous avez 10 000 $ à investir, assurez-vous que votre réserve d’argent est pleine. Un jour, ça sera utile.

Pour ce que ça vaut, cette stratégie est la façon dont j’ai construit des positions démesurées dans Carré et Magnite — J’ai acheté les deux en 2020 alors qu’ils étaient en baisse de plus de 50 %. C’est peut-être une anecdote triée sur le volet, mais les deux sont déjà des multisacs depuis peu de temps, ce qui démontre la récompense potentielle d’être préparé.

Un architecte parle au téléphone tout en rédigeant des plans sur un chantier de construction.

Source de l’image : Getty Images.

Bâtir sur une base solide

Les investisseurs à long terme doivent constituer un portefeuille diversifié principalement avec des sociétés qui ont connu des succès passés, car c’est là que vous trouverez souvent les gagnants de demain.

Une entreprise comme celle-ci à considérer est Locations Unies (NYSE : URI). Cette entreprise loue de l’équipement utilisé dans des projets allant de la construction à la fabrication. Étant donné que l’achat d’un équipement comme celui-ci est coûteux, il est souvent dans l’intérêt d’une partie de le louer, ce qui permet à United Rentals de continuer à faire des affaires. Mais la direction est également constamment consciente du vieillissement des stocks et vendra certains articles lorsqu’il y aura plus à gagner de sa vente que de le maintenir en location.

United Rentals a une longue histoire de croissance des bénéfices. Et en raison de cette croissance des bénéfices, l’action a atteint 12 sacs au cours de la dernière décennie. À court terme, les perspectives de la société s’annoncent également bonnes, le projet de loi sur les infrastructures du Congrès augmentant les dépenses dans les catégories où elle est fortement présente. Et à plus long terme, United Rentals a une grande opportunité de marché. Considérez qu’il s’agit du plus grand acteur de la location d’équipements en Amérique du Nord, mais avec seulement 13 % de part de marché, ce qui suggère que le marché est très fragmenté. Mais avec beaucoup de liquidités provenant des opérations (près de 2,7 milliards de dollars en 2020), la direction peut se développer via des acquisitions. Cela s’est manifesté lors du rachat de General Finance en mai pour près d’un milliard de dollars, une entreprise proposant des solutions de stockage sur les chantiers.

Un écran d'ordinateur montre une réunion virtuelle avec quatre personnes en cours.

Source de l’image : Zoom Video Communications.

Avec 10 000 $, il y a de bonnes raisons de construire une position plus importante dans United Rentals. Une autre entreprise solide à considérer en ce moment est Zoom sur les communications vidéo (NASDAQ : ZM). Si l’entreprise était une entreprise purement axée sur les consommateurs, alors peut-être que je remettrais en question sa longévité dans un monde post-pandémique (espérons-le) qui sera bientôt. Mais Zoom est principalement une solution d’entreprise, avec 63% du chiffre d’affaires du premier trimestre provenant d’entreprises de 10 employés ou plus. Les clients professionnels conserveront probablement leurs abonnements actifs s’ils disposent d’une main-d’œuvre hybride (en partie à la maison, en partie au bureau), même s’ils utilisent moins Zoom à l’avenir qu’en 2020.

Cependant, avec un pied dans la porte, Zoom a la possibilité de vendre ses clients, ce qu’il fait déjà avec succès. Parmi la clientèle de 10 employés ou plus, son taux d’expansion net en dollars au premier trimestre a dépassé 130 % pour le 12e trimestre consécutif. C’est quatre années de croissance des dépenses parmi ces clients existants, ce qui me dit que cette entreprise a le pouvoir de rester.

En raison de son année record en 2020, Zoom dispose désormais d’environ 4,7 milliards de dollars de liquidités et de titres négociables, ce qui lui donne beaucoup d’options lorsqu’il s’agit de créer ou d’acquérir d’autres produits et services pour ses entreprises clientes. Ce qui m’intrigue particulièrement, c’est que ces nouvelles offres nécessiteront de nouveaux employés. Et maintenant, c’est peut-être le moment idéal pour trouver ces nouveaux travailleurs. Certains rapports estiment que des millions de travailleurs sont actuellement à la recherche d’un nouvel emploi dans une tendance appelée la grande démission. Et selon Glassdoor, la plupart des gens aiment travailler chez Zoom, ce qui signifie qu’il devrait attirer les meilleurs talents là où c’est nécessaire.

Pour ces raisons et bien d’autres, je pense que les investisseurs devraient envisager de créer une position dans Zoom. Cependant, n’oubliez pas que vous n’êtes pas obligé de faire des investissements à part entière dans Zoom ou United Rentals en une seule fois. Avec des positions de portefeuille de base comme celles-ci, l’achat d’actions à des intervalles définis – appelé calcul de la moyenne des coûts en dollars – peut vous aider à vous assurer que vous n’achetez pas tout à des sommets.

Une personne en pleine réflexion tout en regardant des informations sur un ordinateur et une impression.

Source de l’image : Getty Images.

Faites aussi des petits paris

En ayant de l’argent sur la touche et en créant des positions de base dans des gagnants éprouvés comme United Rentals et Zoom, vous êtes dans une excellente position pour enfin faire de petits paris sur des entreprises à fort potentiel qui ont encore beaucoup à prouver. Société de technologie immobilière Loquet (NASDAQ : LTCH) correspond parfaitement à cette description.

Les propriétaires signent des contrats pluriannuels avec Latch pour fournir du matériel connecté comme des serrures de porte électroniques pour leurs espaces de location. Et la société fournit un logiciel continu aux locataires. Ce flux de revenus renouvelables offre un degré élevé de visibilité des revenus, ce qui facilite la prévision des résultats financiers pour la direction. Par exemple, la direction de Latch a renforcé la crédibilité de ses conseils en publiant son premier rapport financier trimestriel depuis son introduction en bourse via une société d’acquisition à vocation spéciale (SPAC). Surtout, il a réaffirmé ses prévisions de réservations de 290 millions de dollars à 325 millions de dollars pour 2021, ce qui représente une augmentation de 76 % à 97 % d’une année sur l’autre. C’est une bonne nouvelle étant donné que de nombreuses SAVS douteuses ont tiré des conseils peu de temps après leur introduction en bourse.

Latch a encore beaucoup à prouver, mais la direction renforce sa crédibilité. À plus long terme, cette équipe a examiné ses contrats existants et ses opportunités en cours et a conclu qu’elle pouvait générer 249 millions de dollars de flux de trésorerie disponibles (FCF) en 2025. Juste à titre de perspective, de nombreux investisseurs considèrent un ratio prix/FCF de 20. être une bonne valeur. À l’heure actuelle, Latch a une capitalisation boursière de 1,8 milliard de dollars. Par conséquent, en supposant qu’elle atteigne son objectif 2025 FCF, cela pourrait être une entreprise de 5 milliards de dollars d’ici là, soit plus de 2,5 fois en seulement quatre ans. Ce serait assurément battre le marché.

Jusqu’à présent, mon conseil a essayé d’utiliser votre investissement de 10 000 $ pour rendre votre portefeuille plus antifragile. Mais un portefeuille antifragile doit aussi faire des paris asymétriques. Concernant l’asymétrie, Taleb dit : « Si vous gagnez plus quand vous avez raison que vous êtes blessé quand vous avez tort, alors vous bénéficierez, à long terme, de la volatilité. C’est le raisonnement pour commencer un poste dans une entreprise comme Latch. Si vous investissez une petite partie de votre portefeuille dans une entreprise comme celle-ci – disons 1% – vous ne serez pas brûlé si elle échoue. Mais s’il réussit, il pourrait devenir une position de base du portefeuille. Et il l’aurait mérité avec des résultats fondamentaux, ce qui en fait un avoir à long terme digne de ce nom.

En fin de compte, je pense que c’est ainsi que les investisseurs devraient penser à leurs portefeuilles, peu importe combien d’argent ils doivent investir en ce moment. Gardez de l’argent de côté pour profiter de bonnes affaires rares, construisez des positions de base dans des entreprises éprouvées avec un brillant avenir et placez de petits paris qui pourraient rapporter gros si les choses se passent bien. De cette façon, je pense que vous préparez votre portefeuille pour un succès à long terme.

Cet article représente l’opinion de l’auteur, qui peut être en désaccord avec la position de recommandation « officielle » d’un service de conseil premium Motley Fool. Nous sommes hétéroclites ! Remettre en question une thèse d’investissement – même l’une des nôtres – nous aide tous à réfléchir de manière critique à l’investissement et à prendre des décisions qui nous aident à devenir plus intelligents, plus heureux et plus riches.





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